Empirical evidence of ideal filter approximation: pheriperal and selected EU countries application

Simple item page
dc.contributor.authorDluhá, Jitkacs
dc.contributor.authorMaršálek, Romancs
dc.coverage.issue5cs
dc.coverage.volume24cs
dc.date.issued2015-06-24cs
dc.description.abstractWe compare three filters commonly used for business cycle analysis: the Baxter-King, the Christiano-Fitzgerald and the Hamming window filter. Empirical contribution of the paper is numerical evaluation of the approximation of the ideal band-pass filters in the discussion of the filters theoretical properties (gain and attenuation within the business cycle frequencies, as well as the leakage in the remaining frequencies). We consider the truncation factor for the Baxter-King filter and the sample size for the latter two. We show that the leakage and attenuation of the Christiano-Fitzgerald and the Hamming window filter perform similarly across the range of chosen sample sizes and better than the Baxter-King filter. Moreover, we apply the filters to data of selected EU countries and point out differences in their estimation of growth business cycles. Our findings indicate that Christiano-Fitzgerald filter and the Hamming window both are appropriate for the identification of a business cycle. The Hamming window filter introduces smaller attenuation near the edges but in case of small samples its approximation of ideal filter is very rough.en
dc.description.abstractPředkládaný článek porovnává tři nejpoužívanější typy filtrů pro analýzu hospodářských cyklů, a to Baxterův-Kingův, Christianův-Fitzgeraldův filtr a filtr typu Hammingovo okno. Empirický přínos publikace je v numerickém ohodnocení aproximace ideálního pásmového filtru na základě zisku, propouštění a zdůraznění frekvenčních složek filtru. Aplikace je provedena na vybrané země EU.cs
dc.formattextcs
dc.format.extent485-502cs
dc.format.mimetypeapplication/pdfcs
dc.identifier.citationPRAGUE ECON PAP. 2015, vol. 24, issue 5, p. 485-502.en
dc.identifier.doi10.18267/j.pep.512cs
dc.identifier.issn1210-0455cs
dc.identifier.orcid0000-0002-8060-0086cs
dc.identifier.orcid0000-0003-2926-5507cs
dc.identifier.other108719cs
dc.identifier.researcheridF-9027-2019cs
dc.identifier.scopus23490150100cs
dc.identifier.urihttp://hdl.handle.net/11012/201141
dc.language.isoencs
dc.publisherPrague University of Economics and Businesscs
dc.relation.ispartofPRAGUE ECON PAPcs
dc.relation.urihttp://www.vse.cz/pep/512cs
dc.rightsCreative Commons Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Internationalcs
dc.rights.accessopenAccesscs
dc.rights.sherpahttp://www.sherpa.ac.uk/romeo/issn/1210-0455/cs
dc.rights.urihttp://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/cs
dc.subjectBand-pass filtersen
dc.subjectBusiness cycleen
dc.subjectfrequency transfer functionen
dc.subjectgainen
dc.subjectattenuationen
dc.subjectleakageen
dc.subjectpásmový filtr
dc.subjecthospodářský cyklus
dc.subjectfrekvenční přenosová funkce
dc.subjectzisk filtru
dc.subjectpropouštění filtru
dc.titleEmpirical evidence of ideal filter approximation: pheriperal and selected EU countries applicationen
dc.title.alternativeEmppirický důkaz aproximace ideálního filtru: aplikace na okrajové země a vybrané země EUcs
dc.type.driverarticleen
dc.type.statusPeer-revieweden
dc.type.versionpublishedVersionen
sync.item.dbidVAV-108719en
sync.item.dbtypeVAVen
sync.item.insts2025.02.03 15:39:01en
sync.item.modts2025.01.17 15:37:49en
thesis.grantorVysoké učení technické v Brně. Fakulta elektrotechniky a komunikačních technologií. Ústav radioelektronikycs
thesis.grantorVysoké učení technické v Brně. Fakulta elektrotechniky a komunikačních technologií. Centrum senzorických, informačních a komunikačních systémůcs
Files
Original bundle
Now showing 1 - 1 of 1
Thumbnail Image
Name:
PEP_pep2015050001.pdf
Size:
280.36 KB
Format:
Adobe Portable Document Format
Description:
PEP_pep2015050001.pdf
Download
Collections
Centrum senzorických, informačních a komunikačních systémů
Ústav radioelektroniky